回复首轮问询 振华新河北省自然科学基金材称间接股东中存在“三类股东”情形

4月7日，重新三板转板的振华新材回复了科创板首轮问询，“三类股东”、中心技能、毛利率、公司事务等七大项算计34个问题被上交所重视。振华新材回复称，公司直接股东中不存在“三类股东”的状况，公司持股5%以下的小股东青域知行存在其直接出资人为“三类股东”的景象。

振华新材的中心产品为镍钴锰酸锂三元正极资料，首要应用于新能源轿车动力电池商场，宁德年代是其榜首大客户。本次闯关科创板，振华新材拟募资12亿元，首要用于扩产，即建造锂离子电池正极资料出产线(沙文二期)、锂离子动力电池三元资料出产线建造。

三元正极资料毛利率低于同业

招股阐明书泄漏，公司从事锂离子电池正极资料的研制、出产及出售，包括包括中镍、中高镍及高镍在内的多品种型一次颗粒大单晶镍钴锰酸锂三元正极资料，以及钴酸锂和复合三元资料。此外，公司创造专利请求时刻较早，最新请求日期为2018年。招股阐明书屡次运用“抢先”等表述。

对此，上交所要求公司依照首要产品的品种，发表主营事务收入构成、中心技能产品收入构成，并阐明公司镍钴锰酸锂产品与钴酸锂、锰酸锂、磷酸铁锂、其他三元正极资料的技能道路差异、在技能水平上的优势和下风、职业发展趋势、商场占比等。

振华新材回复称，2017年-2019年及2020年1-9月(简称“陈述期内”)，公司三元正极资料收入别离为119478.41万元、253389.61万元、236250.62万元、59960.26万元，除容百科技专心于高镍8系三元资料收入规划较高外，公司三元正极资料全体收入规划与久远锂科、厦钨新能根本挨近。

公司指出，从三元正极资料各类产品结构来看，陈述期内，公司三元正极资料收入以中镍5系为主，公司中镍5系三元正极资料收入别离为119478.41万元、253310.23万元、228460.52万元、54188.69万元，占三元正极资料全体收入份额别离为100.00%、99.99%、96.70%、90.37%，出售收入及占比高于同职业可比公司；公司高镍8系三元资料于2018年向客户送样，2019年开端批量供货，2019年、2020年1-9月别离完成出售收入1816.65万元、4112.61万元，占三元正极资料全体收入份额别离为0.77%、6.86%。公司高镍8系三元资料出售收入及占比低于以高镍8系为主的容百科技，高于久远锂科、厦钨新能。

从各类三元正极资料产品单价视点，公司中镍5系三元正极资料可比期间单价与容百科技根本挨近，略高于久远锂科；高镍8系三元正极资料可比期间单价与久远锂科根本挨近。从三元正极资料出售毛利率视点，受公司会集有限资源聚集三元正极资料出产及研制、未布局上游三元前驱体事务的影响，公司全体三元正极资料毛利率低于同职业可比公司，具有合理性。

直接持股份额较低

上交所要求振华新材发表公司直接或直接股东中是否存在契约性基金、信任方案、财物办理方案等“三类股东”的状况，出资的资金来源是否合法合规，是否存在股份代持、托付持股等状况。

对此，振华新材回复称，公司直接股东中不存在“三类股东”的状况。到本问询函回复签署日，公司算计共有160名股东，其间20名为组织股东、140名为自然人股东。经核对，公司直接股东中20名组织股东均系依据我国法令合法建立并有用存续的公司、有限合伙企业或慈悲基金组织，公司直接股东中不存在契约性基金、信任方案、财物办理方案等“三类股东”的状况。

经核对，公司持股5%以下的小股东青域知行存在其直接出资人为“三类股东”的景象。除青域知行外，其他组织股东不存在直接或直接出资人为“三类股东”的景象。到本问询函回复签署日，青域知行持有公司4879120股股份，占公司股本总额的1.4687%。经核对，青域知行的直接出资人存在“三类股东”的景象。

依据宁波合钰股权出资合伙企业(有限合伙)出具的书面承认，其有限合伙人姑苏天恩成合财物办理有限公司系代表如下产品向其出资：合世家(柱石)专项私募出资基金7007号、合世家(柱石)专项私募出资基金7009号、合世家专项私募出资基金7019GS号等九项产品，归于三类股东的景象。

另据宁波合钰股权出资合伙企业出具的书面承认，其有限合伙人云南世界信任有限公司系代表“云南信任-合禧世家008号宗族信任”向其出资，归于三类股东的景象。

上述“三类股东”均为公司小股东青域知行(持股1.4687%)的第二或第三层股东、公司的第三或第四层股东，按上述“三类股东”穿透持股测算，其算计持有发行人586371股，直接持股份额为0.1765%，处于较低水平。

回应财政数据差异

依据招股书，公司2016年12月在全国中小企业股份转让体系挂牌，2018年8月停止挂牌。上交所要求公司阐明在新三板挂牌时的信息发表状况，相关信息是否与公司的申报文件供给的信息共同，存在差异的，具体列明差异状况并阐明差异发生的原因。

振华新材回复称，公司在新三板发表的2017年年报相关财政数据与本次上市请求文件的财政期间存在堆叠，新三板发表的2017年兼并财政报表信息与本次上市请求文件中的2017年兼并财政报表信息存在差异。

公司表明，公司财政信息差异首要系跨期收入本钱调整以及根据新规则解说出台、期后获得的工程结算相关单据导致的管帐判别改变。上述差异算计影响公司2017年净利润14.51万元，占调整前净利润的0.31%；上述差异算计影响公司2017年底所有者权益683.79万元，占调整前所有者权益的0.75%。上述差异不归于严重差异，不会对公司本次发行上市构成本质妨碍。

在前五大客户方面，公司还回复了上交所问询，2020年1-9月，公司对首要动力电池客户宁德年代出售收入下滑较快，对孚能科技的出售收入略有下滑。同职业可比公司中，2020年1-6月揭露发表前五大客户包括宁德年代的为久远锂科，公司2020年1-9月对宁德年代出售金额下滑与久远锂科保持共同。整体来看，公司2020年1-9月对首要客户收入下滑的状况与同职业可比公司相匹配。