砍仓也要杀入 那些重仓AI的基金怎么样了？5月收益大盘点

“AI正在掀起第四次工業革命”，這是人工智能被賦予的期許。

今年以來，AI勢如破竹般席捲每一箇領域，增量資金跑步進場，重倉基金淨值也隨之大漲，甚至有部分基金經理皆砍倉新能源，調倉AI追上風口。

5月已過去，人工智能近日相關基金收益表現亮眼，從存量基金市場來看，場16只人工智能主題基金（A/C類合併計算）雖近一月有所回調，但均實現年內正收益。

不過，當前人工智能板塊對比年內高點也出現了下跌，數據顯示，人工智能指數從4月4日高點至5月31日收盤，已跌去5.95%。但這並不影響人工智能的年度表現，年內漲幅仍高達51.56%，近一週人工智能也有上漲之勢。在英偉達的利好衝擊下，人工智能新的漲勢似有啓動之勢。

資金增量方面看，有基金公司正利用ETF產品對細分行業進行產品佈局，人工智能是近期佈局的一大方向。日前，一批算力領域ETF火熱上報，華夏、廣發、富國、南方、博時、匯添富、國泰、華泰柏瑞等8家基金公司申報的“中證算力基礎設施主題ETF”日前獲得證監會接收材料。

從基金調研方面，人工智能主題仍是調研核心，中際旭創、埃斯頓、遙望科技、果麥文化等一批個股吸引了基金經理的親自調研。

人工智能主題基金年內均獲正收益

今年行情已過近半，AI經歷了衝高回落，彼時，許多投資者揚言稱，“人工智能該熄火了。”不過，近日人工智能板塊又重拾信心，啓動了新的上漲態勢。數據顯示，人工智能指數從5月24日至5月31日，已上漲8.18%。

從基金業績上看，人工智能的賺錢效應也較爲明顯。數據顯示，截止至5月31日，場共有人工智能主題基金16只，今年以來均獲得正收益，其中由萬家基金耿嘉洲所管的萬家人工智能A居榜首，年內收益率高達43.62%，東方人工智能主題A年內收益率超過40%，此外，9只基金年內收益率超過30%。

值得一提的是，寶盈人工智能年內收益僅爲1.72%，雖然收益爲正，但對比同類基金差距較大。從重倉股來看，該基金一季度重倉寧德時代、拓普集團、以及德賽西威等新能源汽車相關個股，似乎有“風格漂移”之嫌。

人工智能的爆紅不僅僅表現在存量基金。增量方面，基金公司正佈局人工智能細分領域ETF。日前，一批算力領域ETF火熱上報，具體來看，基金公司上報的“中證算力基礎設施主題ETF”，主要跟蹤中證算力基礎設施主題指數。該指數的前十大權重股分別爲中興通訊、紫光股份、中際旭創、中天科技、新易盛、亨通光電、網宿科技、烽火通信、天孚通信以及易華錄。

一位市場人士告訴記者，“今年以來人工智能板塊火熱，大行業整體受到資金關注，而AI模型的訓練離不開強大算力支持，算力領域作爲人工智能的‘分支’是未來的配置方向之一。”

萬家人工智能基金經理耿嘉洲在近日接受財聯社記者採訪時表示，“目前，人工智能的創新和迭代的速度仍然很快，這說明相關產業趨勢尚未結束，創新的天花板仍然很高。當前市場選出的兩條主線是AI和中特估，它們與舊消費和新能源形成對立關係。AI有持續釋放業績的潛力，特別是與算力相關的方向，因爲算力需求擴張是高確定性的，相關公司在全球產業鏈中具有競爭優勢。明年預計週期向上，順週期行業將持續釋放業績，並且AI將成爲一箇持續的業績主線。”

英偉達帶漲一衆“小弟”，真正的人工智能時代來了？

據上述分析可知，AI時代的加速到來，自然離不開對算力、超級計算機以及大模型的依賴。有“算力”的英偉達受到全球市場資金的關注，近日，英偉達盤中股價破萬億，再創歷史新高，這對全球AI概念股的炒作起到了積極推動的影響，也引得A股市場的AI概念股再成風口，吸金效應持續提升。

據英偉達此前公佈的財報顯示，該公司Q1營收爲71.9億美元，好於市場預期的65億美元，展望未來，英偉達預計第二財季營收將達到110億美元左右，這一展望表明，英偉達從人工智能熱潮中獲得的好處超過了人們預期。華爾街不少分析師對此稱，這些數據表明真正的人工智能已經到來。

WedbushSecurities分析師DanIves在報告中表示，“對於稱這一切是人工智能泡沫（從加密貨幣、元宇宙，再到現在人工智能泡沫理論）的投資者，我們都會向他們展示英偉達這一季度的業績數據，尤其是對第二財季的業績指引，這鞏固了我們對人工智能的看漲觀點，以及即將由人工智能開啓的第四次工業革命言論。”

此外，黃仁勳在NVIDIAComputex2023演講中宣佈，生成式AI引擎NVIDIADGXGH200現已投入量產，這標誌着生成式人工智能領域的又一次革命性突破。並且他還重申，人工智能的“IPhone時刻”已經到來。

市場相關人士向記者介紹了算力“大殺器”DGXGH200，“它採用了256塊GraceHooper超級芯片，並通過NVLink技術將這些芯片連接在一起，實現了極高的計算性能。”

她提到，DGXGH200的推出引發了股市中與人工智能相關的股票的上漲，此外，除了在人工智能領域外，巨大的算力在量化投資領域具有巨大的潛力和應用前景。

市場表現方面也印證了上述觀點，今年以來，截止5月30日，英偉達已累計漲幅174.52%，在“AI大哥”英偉達下，一系列小弟股價也隨之上漲。美股方面，超威半導體（AMD）近一週上漲15.99%、美觀科技上漲8.24%；今年以來，兩者分別上漲93.41%、43.73%。

A股方面，截止至5月30日，英偉達概念股鴻博股份已接連漲停，近一週已上漲61.01%，今年以來漲幅高達419.10%；勝宏科技近一週上漲39.03%，年內漲幅達118.61%。

從公募基金重倉股方面，今年一季度，一隻基金重倉持股鴻博股份，爲萬家國證2000ETF，持股數量爲20.61萬股。

另外，有13只基金重倉持股勝宏科技，其中持股最多的是國壽安保成長優選A，持股數量爲247.33萬股。該股十大流通股東明細中，海富通改革驅動在列，持股數量爲700.75萬股。